复盘与计划20240913

一、资金流向的周期节点

对于短线，核心还是看场内存量资金的流向，或者说存量资金流向权重＞场外增量资金流向权重；
1、 08-30：到09-09共6个交易日；
A、指数：三大指数同涨，沪指0.68%，深成指2.38%，创指2.53%；
B、量能：由08-29的6072放量2694亿至8766亿；
C、共振题材：按照板块强度排序依次是：
1） 保险（板块强度9091，涨停2家）；
2） 消费电子 （板块强度8770，涨停12家）；
3） 芯片（板块强度8757，涨停9家）
4） 华为概念（板块强度6006，涨停17家）
5） 其他有中报增长、证券、互联金融 ；
D、市场总龙头深圳华强 缩量反包涨停；

2、 09-09：
A、指数：沪指中跌-1.06%，创指和深指小阴小阳；
B、量能：5186亿，维持在近期平均量能，没缩没放；
C、深圳华强10连板后断板再然后反包6连板的高位断板：大众交通 开盘天地板，带崩深圳华强和科森科技 ；
D、最强题材：
1） 国企改革 （板块强度8729，涨停16家）；题材是“近期央国企改革不断加码，多家国企上市周末发布公告”；
2） 医药（板块强度7954，涨停20家）；题材是“商务部、卫健委、药监局发布《关于在医疗领域开展扩大开放试点工作的通知》，涉及生物技术以及独资医院两大领域开放”和“财政部等五部门发布海南自由贸易港药品、医疗器械“零关税”政策”；

二、风格
风格主要有10cm单波连板，10cm容量趋势，10cm二波，20cm连板，20cm容量趋势，北交所30cm，超跌低价；
超跌低价基本上是绝大部分时间里股票上涨的里子，所以这块不做详细分析；
北交所30cm是小众市场，全年下来基本很少有独立行情，也不做分析；
只对10cm连板，10cm容量，10cm二波，20cm连板，20cm容量趋势这些风格根据具体情况做分析

1、 10cm：

A、老龙头高位票走A：罕见的走法
1） 大众交通是07-09节点票，双头后天地板+连续4个跌停，下跌46.3%；
2） 深圳华强是08-15节点票，穿越了08-23和08-30两个周期，主升走了3个小周期，成为了大周期龙头，断板跌停+2个跌停+中间2个小阴小阳的抵抗，下跌33.7%；
3） 科森科技是08-23节点票（08-23次日的首板），穿越了08-30周期，主升走了2个小周期，整体走了一个中周期，6个交易日共下跌43.5%；
B、08-30周期内的票有穿越票，有到中位后跟随老龙头高位票A杀的，也有走到中位震荡的：
1） 08-30节点票天茂集团 穿越09-09周期，主升已经持续了2个小周期，走出了中周期结构，成为当下市场高位票最强势品种；
2） 保变电气 09-02首板，08-30周期内的票，但不是节点票，穿越了09-09周期后成为高位票强势品种；
3） 跨境通 09-05首板，是08-30周期内的票，虽然算强势品种，但因为发育时间晚，所以穿越09-09周期走到现在依然是在中位；
4） 08-30节点票老百姓 5连板到中位后没有抗住老龙头高位品种的走A退潮，也跟随走A了；
5） 08-30周期内的日发精机 、新亚制程 走到中位后也退潮了，日发精机凭借每天换手连板的优势有很强的抵抗下跌能力，没有走A；新亚制程走A；
C、09-09周期的前排活口已经走到了中位：
1） 因为09-09周期处于前大龙头深圳华强的退潮背景下，虽然有连板活口，但大部分断板票走跟随大龙头走A退潮而走A，区别只是高度越高的票走A的下跌幅度也越大罢了，例如联创电子 3连板断板后接了3连大阴线，上海九百 3连板断板接了2根大阴线后在09-13因国改强势反包了根大阳线；因为连续5天的退潮，所以09-12周四断板的位置不高的票在09-13周五虽然整体也是负反馈，但强度要小多了，一是没有直接跌停核死，二是收盘除了网达软件 微单封跌停，其他的鼎信通讯 、奥特迅 、德新科技 涨跌互现；
2） 09-09周期节点票海南海药 6连板为连板高标，华映科技 5连板为连板次高标；
D、因为量能持续在5000亿左右，所以基本没有能够持续3天的强势板块，主要是以高标属性发散出来的低位题材的轮动为主，这种情况下短线只能看2块（连板的主动性超预期+人气核心辨识度票抱团，底层逻辑都是抱团）；
1） 抱团的本质就是锅多盖少，只能把少量的盖放在大多数人认为的最需要盖的锅上；
2） 大盘量能6000亿以下看抱团，5500亿以下看加速抱团，5000亿以下看极致抱团；
E、 涨停票大部分都是超跌+低价：09-13涨停42家，10元以内35家，5元以内23家；
F、 新的抱团核心票：
1） 新的高位人气核心辨识度抱团：天茂集团、保变电气；
2） 连板主动性超预期：海南海药、华映科技；
3） 抱团核心偏向容量票：天茂集团、保变电气、海南海药、华映科技的实际流通盘都在50亿上下，正常换手金额都是10亿+；
G、连板高度：降高度和打高度都是一个逐步的过程，这个过程持续的时间因环境不同而不同：
1） 降高度：科森科技10，老百姓5，跨境通4；
2） 打高度：海南海药6，9-12突破跨境通的4板空间压制，于09-13突破了老百姓的5板空间压制；
3） 海南海药和华映科技走的主要不是板块和题材，更多是代表连板情绪；
H、深圳华强这波凶狠的退潮基本结束：
1） 一波小的退潮期一般是2-3天，这波退潮已经持续5天，且中间没有像样的反弹，理论上有止跌反弹的需求：以深圳华强为锚点，09-09是分歧开启，09-10是分歧加速，09-11是分歧衰竭+修复，09-12是新的分歧开启，09-13是分歧加速，正常下个交易日是分歧衰竭或者分歧衰竭+修复；
2） 第一批负反馈品种大众交通、深圳华强、科森科技、新亚制程连续下跌，跌幅基本都在30%+了，有修复需求；
3） 第二批负反馈品种老百姓、日发精机、好上好 ：跌幅也超过了30%，也有修复需求；
4） 第三批负反馈品种跨境通、上海九百、联创电子、赛隆药业 ：跌势减缓，跌幅整体减小；
5） 第四批负反馈品种网达软件、鼎信通讯、奥特迅、德新科技：断板次日涨跌互现，就网达软件收盘微单封跌停；
6） 这些负反馈品种没有一字跌停且都已经放量，这就意味着已经有大量承接资金做低吸博弈反弹了，当然并不是说下个交易日就一定直接反弹了；反弹强度未可知，虽说跌的越狠弹的越猛，但并不能确定直接来一波猛的反弹，也可能小幅反弹继续接一个退潮期，然后再止跌沉淀筹码后才来一波像样的反弹；
7） 连板从降高度转换为空间突破也是高位退潮止跌反弹的先兆；
8） 09-09小周期已经持续5个交易日，正常接下来的2天大概率要开启下一个小周期，那么这波高位退潮品种就容易止跌并跟随反弹；

2、 20cm：
A、20cm风格为主的市场特征：
1） 涨幅超过10%+的票持续性的票≥15家；
2） 涨停家数持续≥8家；
3） 持续出现2连板以上的票；
4） 高标涨幅超过100%，且至少是一个接一个地持续出现；
5） 板块发酵以20cm为主，前排票具有主动性、超预期、带动性，即领涨、抗跌、断生死；
B、当下数据表明尚不是20cm风格为主，既然20cm不是主流风格，那必然就是套利风格；

C、20cm连板票缺乏主动性也表明并不是当下主流风格：
1） 无论是上周的南都电源 、斯莱克 、漱玉平民 ，还是本周的大富科技 、阳普医疗 ，从分时看都缺乏主动性；
2） 阳普医疗套利海南海药，大富科技是套利华映科技；
3） 金冠股份 有主动性，但没有带动性，板块拉胯；
4） 汉嘉设计 上涨主属性是“并购重组”，套利同是“并购重组”的双成药业 ；
D、打不出高度，几乎没有涨幅＞100%的票；
E、 由于大盘量能有限，且20cm非主流风格，所以20cm套利票里小盘子票要走的更好一些！

3、 总结：
A、 09-09小周期已经持续5个交易日，正常接下来的2天大概率要开启下一个小周期，那么这波高位退潮品种就容易止跌并跟随反弹；
B、 因为量能持续5000亿左右，只看连板的主动性超预期+人气核心辨识度票抱团；
C、 以10cm容量为主，且实际流通盘在50亿左右；
D、 20cm都是套利预期（套利本质上就是看不清市场核心标的的走势，等核心标的确定之后再做跟风票；或者等看清市场核心标的之时已经参与不了了，才去后排跟风票套利；整体而言偏下乘）；
E、 超跌+低价是强加分项；

4、 退潮期可做的方向：
做以下相对最强的方向，无论哪个方向，在大盘量能低于7000亿的情况下，接力只能做前排，后排都不稳定，随机性强；
A、高低切之内部切：周期主线题材内的补涨；如华为概念的华映科技；
B、高低切之外部切：支线新题材的前排，国企改革+并购重组的海南海药；
C、次新股、可转债、ST；
D、跷跷板方向：如果这个周期龙头是10cm，就看非10cm方向；如果周期龙头是非10cm，就看10cm方向；
E、 龙盘顶：博弈龙头二波或者至少是双头；这波深圳华强的退潮是超预期的，是否未来的修复也会超预期呢？

三、板块：

1、 当下没有强势板块，都是题材轮动，强不过三天；只有连板主动性超预期+人气核心辨识度抱团股强，中低位都不强，负反馈主要来自于中位票；
A、09-09周一新发最强国企改革、医药，周二分化，周三分歧没了；
B、09-10周二新发最强华为概念、消费电子、充电桩，周三分化，周四分歧没了；
C、09-11周三新发最强锂电池、光伏，周四分化，周五分歧没了；
D、09-12周四新发最强并购重组叠加国企改革、信创叠加华为鸿蒙、海南板块，周五并购重组叠加国企改革加强，信创叠加华为鸿蒙的活口南天信息 也有国企改革属性，纯海南板块没了；
2、 所以当下最好是看连板高标和人气辨识度抱团高位票，低位票都不安全；

并购重组+国企改革：并购重组包含并购重组自身+实控人变更+股权转让+资产注入预期
1、 核心是并购重组，国企改革是最强加分项，其他题材属性都是如医药、华为、消费电子等属性都是加分项；
2、 超跌+低价是最强加分项：板块涨停24家，10元以内21家，5元以内14家；
3、 近期少有发酵次日还进一步加强的题材，看是否能走出来：并购重组叠加国企改革周四新发强度7154，周五加强17153，正常下个交易日是分化预期；

四、个股（最+超预期）
1、 深圳华强：
A、连续下跌5天，超预期了，接下来有反弹需求，反弹票只能低吸不能追高；
B、如果是下个交易日开盘直接反弹，就没有后手的买点，反弹预期也不高；
C、如果是经过筹码沉淀后的反弹，预期就会比较高，毕竟跌的越狠弹得越高嘛；
D、如果华强反弹，同批核心票大众交通、科森科技大概率也会跟随反弹；
E、 如果老龙头反弹必然容易分流新抱团高位票的流动性；
2、 天茂集团：
A、是08-30节点首板票，已经穿越了09-09周期，如果能穿越到下一个周期同时走完下一个周期就是大龙头了；
B、11个交易日涨幅97%；
C、从日K看已经进入主升三阶段了，要继续穿越并在下一个小周期依然主升难度很大；09-13是主升三阶段第一天，一般三阶段是2.5-3.5天；
D、2支新的高位抱团票里天茂集团比保变电气表现好：
1） 从日K图来看天茂集团走势更符合经典形态，保变电气走势奇怪，没有龙头气质；
2） 天茂集团更超预期，主动性更强，保变电气更像天茂集团的伴随；
3） 天茂集团是周期节点票，保变电气不是；
4） 自大众交通因监管传闻天地板引发大退潮后，率先第一个触发100%的超级异动，如果假期内没有被严监管，利好后续走势；
5） 节后如果老抱团三剑客修复对新的高位抱团票有资金分流影响；
E、 09-13日14:30关于“题材：全国人大常委会会议表决通过了关于实施渐进式延迟法定退休年龄的决定并对外发布。”的消息利好养老概念，天茂集团子公司国华 人寿投资建设的国华合悦家上海普陀国际康养中心，位于普陀区桃浦智创城内，是国华人寿旗下高端康养服务品牌推出的首个城市型高品质养老社区，看假期是否发酵，下周三资金是否认可；如发酵且资金认可是利好；
3、 保变电气：
A、是09-02的首板票，也是08-30小周期内的票，但属于非周期节点票；
B、10个交易日涨幅92%；躲避了10天涨幅100%的异动，下一个交易日即便涨停也有相应扣减而不会异动；
4、 海南海药：海南+央企+干细胞
A、09-06首板，09-09日2板，是09-09小周期的节点票；同时暂时看作深圳华强断板后外切低位补涨；
B、6连板，连板最高标，涨幅77%；
C、连板空间突破，连板情绪重拾主升趋势：09-11的4板换手回封追平跨境通是龙头左侧博弈点，09-12的一字极致弱转强突破跨境通4板追平老百姓5板是右侧确认B点，该日竞价是从7000多万逐步加单的，全天成交1.52亿，也就是说9:15竞价就排单的话是可以排到的；
D、09-11开板换手，09-12一字极致弱转强进入主升二阶段，09-13尾盘在深圳华强封跌停时开板换手，量能小于09-11，依然在主升二阶段，分时与华强分离；日K在模仿深圳华强，周五的分时也在模仿华强08-22的6连板；
E、 双成药业的一字连板对其有助攻作用；
F、 如果下个交易日高开缩量冲天炮晋级就是实现能量回转，提升能量级别，走的更远；
G、09-09小周期的节点票相对容易穿越下一个小周期，活到老龙头退潮转修复；
H、有天龙股份 的潜质？
5、 华映科技：国企改革+华为+折叠屏
A、 09-09首板，是09-09小周期的节点票；同时暂时看做深圳华强断板后内切低位补涨；
B、 5连板，连板次高标，涨幅61%；
C、 身位比海南海药低一板，那么辨识度自然就矮一头；14:45海南海药开板时想卡掉海南海药，未成功，从历史经验来看，次高标卡高标成功的例子非常少；
D、 09-13天地天的走势非常销魂，尾盘分时与华强分离；

6、 阳普医疗：
A、周五午盘跟随大盘指数走弱；
B、暂时看作海南海药和双成药业的套利；
C、合力属性，有引导资金；
D、如果假期天茂集团没有被监管，看他是否去主动挑战100%异动；
7、 汉嘉设计：
A、双成药业并购重组属性的套利；
B、09-12腾得系买入3600万，09-13锁仓就是4300万筹码了，这种一旦情绪不好就容易被砸残；
8、 3连板票：
A、双成药业（跨界首板半导体公司+猴痘+辅助生殖）：复牌第一天09-11的竞价封单是17亿，成交1120万；09-12是28.3亿，成交896.5万；09-13是26.7亿，成交1996万；
B、保变电气（国企改革+控股股东变更）更像天茂集团的伴随；
C、汉嘉设计（收购+实控人变更）：套利双成药业；
9、 2连板票：按照第一次上板时间排序依次是新宏泰 9:33:30、南天信息9:34:42、岭南股份 9:35:52、空港股份 9:40；
A、那么南天信息（国企改革+华为+信创）是被新宏泰（国企改革）和岭南股份（国企改革+基建+旅游）前后夹击卡位了；
B、南天信息与华为高标深圳华强、科森科技、华映科技做了分时分离；