6.15复盘 强势板块分析

​强势板块分析
CPO
机构预计全球光模块市场2024年整体收入增长率将达到27%，主要得益于400G和800G数通光模块的需求扩大，特别是来自英伟达 、谷歌和亚马逊 的订单需求对收入增长起到了关键作用。

个股：剑桥科技 、新易盛 、中际旭创 、天孚通信 等

PCB

①根据IPC数据，24年2-4月北美PCBBB值分别1.07/1.13/1.06，22年6月以来连续三个月在1以上，表明当前需求领先于供应，是未来3到12个月销售增长的积极指标。

②AI驱动：AI服务器PCB主要新增在GPU板组；同时AI服务器对传输速率要求较高，需要用到20-30层的HDI板，而且在材料选择上会用到超低损耗材料，其价值量进一步提升。据③Prismark预测，2026年服务器PCB产值有望达到125亿美元，21-26年复合增速高达9.87%。

电动化：电动汽车新增电驱动系统，包括VCU、MCU及BMS，三个模块均需要使用PCB。新能源汽车PCB使用量为5-8平方米/车，相较于传统燃油汽车的0.6-1平方米/车大幅增加。智能座舱、自动驾驶渗透率的提升一方面将显著增加PCB用量，另一方面也将增加HDI等高价值产品需求。据Prismark数据，预计到2026年全球汽车PCB产值有望达到128亿美元，21-26年复合增速为7.91%。

个股：逸豪新材 、胜宏科技 、沪电股份 、深南电路 、世运电路 等

电力

中央气象台连发7天高温预警，40℃热浪席卷北方，高温还将持续近一周，夏季用电高峰到来。

个股：豫能控股 、杭州热电 、大连热电 等

智能电网/虚拟电厂

①深圳市发展和改革委员会印发《深圳市支持虚拟电厂加快发展的若干措施》的通知。其中提到，支持虚拟电厂关键技术研发，鼓励虚拟电厂关键设备规模化量产。

②国家能源局《关于做好新能源消纳工作保障新能源高质量发展的通知》，要求加快推进新能源配套电网项目建设。《通知》的24年开工项目单中包含了大量中西部地区750kV&500kV变电站新建项目。

③国网24年第三批输变电项目招标中750kV&500kV等级变压器、组合电器、继保和监控招标量同比大幅增长，我国主网架建设进一步提速。

个股：中辰股份 、北京科锐 、久盛电气 、理工能科 等

金融/金融科技

①小作文传某券商合并。

②2024年第十五届陆家嘴 论坛将于6月19日至6月20日举办，或将发布一系列资本市场相关政策举措。

个股：香溢融通 、海通证券 、国泰君安 、顶点软件 等

其他热点

跨境支付：（中亦科技 、金财互联 、华峰超纤 、四方精创 、中油资本 等）

钢铁：超跌反弹。（山东钢铁 （增持公告）、重庆钢铁 、酒钢宏兴 ）

房地产：“沪九条”后上海二手房成交明显增加。（中交地产 、万科A、城建发展 ）

本文仅为个人复盘笔记，内容不构成投资建议。