年后股市狂潮，一周策略回顾

兄弟们周末愉快！

年后股市以其独特的方式开启了新一年的叙事篇章，每天的涨势犹如跳跃的琴键，奏响的是投资者心中的狂喜交响。印象中，这波暴力反弹应该是最近今年以来最好的一段短线行情，也刷新了很多人“原来市场还能这样涨”的认知。那么我们今天就来回顾一下最近一周的行情，做一个简单的梳理，看看在持续高潮的行情中，市场都有哪些博弈点。

周一

过年期间利好频出，最重要的两个利好，一个是新村长上任后大刀阔斧进行严打，对市场属于长期利好。另一个是openAI发布sora，引起渲染大波，直接预定了年后主线，利好文生视频和算力方向。

我们在前一天晚上和大家一起复盘的时候，就跟大家说了，sora发酵得太凶，周一不一定会给你舒服的买点，那么这种情况下，间接利好的算力逻辑可能会存在博弈机会，毕竟文生视频相对文生图，对算力是10倍需求。而我们国内比较成熟的算力产业链就只有CPO。在选股思路上面，我们给大家梳理了“老龙”这个逻辑，并且根据这个逻辑给大家锚定了CPO的一些核心标的，这些标的第二天3个20cm，一个10cm全部涨停。

那么在实战中，要如何去判断市场是否符合我们预判的预期呢？首先周一集合竞价阶段，信雅达 60亿隔夜单，sora板块高开近7个点，这就直接决定了市场情绪强度是超预期的，那么在这种情况下，我们看到sora最强的两个一字龙，主板的信雅达和20cm的因赛集团 ，分别是之前在炒作PIKA概念的时候，多模态AI的10cm龙头和20cm龙头。也就是说题材发酵后，市场第一反应就是去找之前板块最有辨识度的品种。那么说明“老龙”确实是符合市场第一直觉反应的。所以这时候，我们前一天晚上的思路就得到了验证，应该更加勇于知行合一。这时候要么头铁的直接去追多模态的前排，要么做算力的预期差就可以考虑CPO的老龙，所以我们重点锚定的中际旭创 和天孚通信 ，其实当天都是非常容易上手的。

周二

周二的竞价，信雅达、因赛集团、二六三 、克莱机电、国脉文化 隔夜单和竞价封单都是明显加强的，也就是说，市场整体情绪是继续强势的预期，但是周二早盘的竞价量只有周一的一半，并且开盘5分钟的市场成交量就出现了非常大幅度的萎缩。这二者结合起来看，就可以知道当日虽然情绪不错，但由于流动性不足，难以出现逼空行情。而另一方面，既然情绪是好的，也就难以出现大跌，所以日内应该是一个小阴小阳的预期，这种情况下，市场最差的走势就是分化，强的继续强，后排慢慢掉队。所以当天sora/多模态的前排还是有套利逻辑的，而像前一天偏跟风性质的CPO，持股方面，核心的中际旭创可以多格局等待冲高，周一后排的天孚通信、新易盛 等可以优先处理，这些都是我们跟大家一起复盘的时候梳理过的。

开盘后，由于流动性不足，盘面进入了快速的轮动，多摩天、减肥药、地产、消费电子 ，知识产权、液冷服务器等轮番拉升。轮动行情的整体博弈难度是比较大的。这也是在上周里面，较难开仓的一天，毕竟周一太火爆了，接力这种高潮的难度是很大的。但是这一天，多模态在轮动中继续表现强势，进一步奠定了市场绝对主线的地位，而成交量大幅萎缩，给第二天带来了弱分歧的预期。所以周二晚上喝大家一起复盘的时候，我们给出的策略是，弱分歧逾期下聚焦绝对主线的高辨识度品种，由于前排还在顶一字，那么AIGC的先于板梯队活口仍会有辨识度，存在博弈逻辑，也就是二六三、浙文影业 、电魂网络 这个梯队的聚焦博弈。

周三

由于市场本身就有分歧预期，而且前一天晚上美股普跌，导致周三一开盘直接大幅低开，个股4452支绿开，只有436个红开，三大指数低开-0.5%到-1%不等。于此同时 ，绝对主线sora的前排一字龙信雅达竞价91.6的隔夜单继续加强，竞价结束40亿的封单仍是属于超强一字板的状态，可以保证日内情绪不会有太大的分歧，那么既然日内分歧不会太大，竞价阶段直接低开那么多，就已经兑现了大部分的分歧。所以周三这天虽然后面是涨了，但并不是没有分歧，而是这个分歧直接隔夜兑现了。

那么既然市场情绪没有超出我们的预期，前一天网上聚焦主线身位板梯队的逻辑就有博弈赔率，也就是电魂网络、浙文影业和二六三的换手活口博弈。由于二六三继续强一字没有开板可能，那么只需要在浙文影业和电魂网络中择强参与即可。从开盘后表现，浙文明显强于电魂，也就成为了策略的博弈点。在提前一天就做好策略应对预案的情况下，应该属于比较容易把握到的。

由于周三市场总体是个弱分歧的走势，我们周三晚上的策略是继续聚焦主线高位核心，此时一些之前顶一字的高位可能会开始出现交易机会，那么像维海德 这个20cm的身位板，其实跟周三做浙文影业是同一个逻辑，这也是我们周三晚上给出的策略。

周四

按照市场正常演变的话，周四其实是有弱分歧的预期的，但是由于周三晚上出了国改人工智能的利好，导致了泛人工智能方向得到加强。周四竞价国脉文化隔夜封单大幅超预期加强到前一天的3倍，克莱机电也走出强势的加强一字板。这两个都是情绪延续强势的信号，克莱机电对应的是整体接力情绪，国脉文化对应的择时国改人工智能和多模态AI两个方向。那么这种情况下，我们原定的策略，继续聚焦高位核心的风险其实是进一步降低的，因为高位情绪不仅没有减弱，反而加强了。这种情况下，我们锚定策略的维海德 ，竞价阶段超预期开得比之前20cm的一字龙因赛集团还高，这就是一个非常大的加分项，既然市场情绪超预期，锚定的策略标的也超预期，就属于应该第一时间把握的交易机会。这个策略后面跟大家复盘的时候，看到很多人也都参与到了，吾心也甚慰。

当天出了聚焦高位核心外，国改人工智能、液冷服务器、算力方向也都有不错表现，这种炸裂环境下去参与前排，都是有比较高的博弈赔率和容错率的。

由于当天国脉文化的强度最后已经接近信雅达，并且对盘面带动性明显超过了信雅达，所以我们周四晚上喝大家一起复盘的时候预判国脉文化周五的强度可能会反超信雅达成为新晋一字龙，那么市场整体情绪仍然不会有很大分歧，那么策略上就可以继续聚焦高位核心。在维海德的持仓处理上，我们也给了很明确的思路，通过观察掉队小弟因赛集团和安诺其 的表现来处理维海德。

周五

一开盘国脉文化88亿隔夜单，果然卡掉了信雅达。克莱机电也是继续大单一字板，直接晋级12板，打破深中华A 的11板高度压制。这种情况下，市场情绪就有了继续延续高涨的条件。而盘面上超预期的点都集中指向了国脉文化的多模态属性，除了国脉文化本身88亿隔夜单超预期外，因赛集团直接高开反包保量阴线，维海德一个烂板给了十几个点的溢价，这些超预期的信号都指向了多模态高位核心。开盘后，隐塞几天和安诺其这些我们用来辅助判断维海德持仓处理的标的也是明显走强，所以维海德如果周五没有拿到板上就出局的，就属于明显的不及格了，这个也太好拿了。只要周四晚上有听复盘的，这个拿不住真应该面壁思过。

总体来说，这一整周的策略胜率100%，这么炸裂的行情确实有几年没见过了，感谢市场的馈赠。

周末又出了不少消息，明天市场将何去何从？已经8连阳了还能不能追？目前市场风险到底大不大?该不该溜？克莱机电和国脉文化的尽头在哪里？明天应该有哪些合理的博弈思路？
尽管此刻盛宴正酣，但亦需铭记，世间万物有生必有灭，有盈必有亏。本周的连续大涨，既是收获也是启示，提醒我们在喜悦之余保有一份对市场的敬畏和理解。下周，无论市场如何变幻，让我们以一颗平常心去迎接新的挑战，因为在这场名为投资的人生戏码中，唯一不变的就是变化本身。

天下风云出我辈，明天市场见！