沪指收复年线结束四连阴，智能驾驶引爆汽车产业链，主线地位就此确认？

昨日涨停：0.81
昨日首板：0.99
昨日连板：0.40
二连板：
万安科技 ：无人驾驶+汽车底盘+汽车电子=
上海沪工 ：卫星总装+焊接切割设备+机器人 +新能源汽车
签订合作+农药+石化仓储+农村电商
三连板；
苏常柴 A：半年报预增+农机+内燃机+锂电隔膜
京能热力 ：势力供应+节能环保+国企改革
四连板：
瑞玛精密 ：汽车零部件+5G+无人驾驶+特斯拉
五连板：
大连热电 ：拟购买股权+电力+大连国资
成交额最大：
赛力斯 ：华为汽车+无人驾驶+新能源汽车+固态电池
浙江世宝 ：汽车转向器+无人驾驶+新能源汽车
众泰汽车 ：汽车整车+摘帽+筹划实控人变更
中通客车 ：半年报预增+汽车整车+燃料电池+山东国资
京能热 力：热力供应+节能环保+国企改革
万字科技：汽车底盘+汽车电子+无人驾驶
瑞玛精密：汽车零部件+无人驾驶+5G+特斯拉
移远通信 ：通信模组+无人驾驶+机器人+6G
中科磁业 ：拟投建+稀土永磁+高效能钕铁硼磁钢
奥海科技 ：碳化硅+快充氮化镓产品+充电器+逆变器
睿能科技 ：存储芯片+集成电路+机器人
航天智装 ：机器人+芯片+人智能
换手率最高：
中科磁业：拟投+稀土永磁+高效能钕铁硼磁钢
京能热力：热力供应+节能环保+国企改革
超达装备 ：汽车内外饰+换电+锂电池+比亚迪
瑞玛精密：汽车零部件+无人驾驶+5G+特斯拉
江浙世宝：汽车转向器+无人驾驶+新能源汽车
国华网安 ：摘帽+网络案例+鸿蒙+电力物联网
北向资金净买超30亿，沪指收复年线结束此前日线四连阴；
智能驾驶引领汽车产业链再掀涨停高潮；
AI板块高速充分，一些绩优品种仍存修复空间。
日36股涨停，15股炸板，封板率为71%，大连热电5连板，瑞玛精密4连板，苏常柴A、京能热力3连板，上海沪工、万安科技、辉丰股份 2连板，浙江世宝 8天6板，众泰汽车7天4板，国华 网安5天3板，中科磁业5天2板，纳川股份 、毕得医药 、华海诚科 、超达装备、航天智装20CM首板。盘面上，收涨个股3508只，收跌个股1293只；板块方面，存储芯片、汽车整车、汽车零部件、无人驾驶等板块涨幅居前，教育、电力、煤炭、传媒等板块跌幅居前。
基于历史规律的研究，认为对于美国的长债利率已经先于联邦基金目标利率见顶了，去年10月份美债十年期4.34%这个位置，已经是这一轮美国加息周期的高点，后面美债长端利率就应该是震荡回落。下半年美国无风险收益率回落的过程中，全球市场包括美股市场不具有什么系统性风险，更多是一个周期性的冲击。总体来说，下半年的行情，节奏上是先扬后抑，而从区间最终的涨跌幅来看，会比今年上半年弱。下半年随着美国经济回落，美股基本面走弱，美股的风险溢价可能会有所增加。这是短周期择时的视角。

在总体有效需求不足的背景下，应该去找新需求。新需求就在刚才提到的拉动GDP的新亮点，也就是高技术领域，聚焦在新科技以及“补短板”的领域，这些领域是有新需求的，而且是不断扩张的新需求。结合海外新一轮的科技创新周期下，以AIGC、智能驾驶为代表的数字经济 ，将成为需求端的新动能。第二个方面，在低利率时代，业绩稳定增长的高股息资产，是难得的，物以稀为贵。因此，可以用类债券的配置思路，挖掘优质传统行业的龙头。第三个方面，是更少的机会，阿尔法的机会，就是跌出价值的绩优股。
总体来说，经济低位复苏、政策托底，下半年A股市场可能还是一个平衡市，增量资金不足，这种情况下，数字经济在今年下半年仍是最强的主线，而且会进一步扩散，甚至会向先进制造的方向扩散，半导体、算力、军工、智能汽车 、机器人等可以逢低配置。
个股方面，并购重组概念大连热电5连板，智能驾驶股瑞玛精密4连板并走出6天5板，电力板块京能热力和锂电板块预增股苏常柴A实现3连板，转型氢能的农药股辉丰股份、智能驾驶板块万安科技和卫星互联网板块上海沪工2连板。此前3连板的深华发 A和2连板的晋控电力 、长青集团 晋级失败。目前市场连板梯队仍保持完好，而近期中报预增股整体强度继续提升，关注一些净利润断层股后期能否走出趋势。
指数方面，三大指数集体高开，新能源赛道以及电力、煤炭板块走弱短暂打压股指翻绿，但芯片半导体板块集体走强，此后机器人、智能驾驶等人气板块再度震荡走高，推动此后汽车产业链午后全面爆发，带动股指放量反弹并小幅收高。沪深两市今日成交额7737亿，较上个交易日放量123亿。截至收盘，沪指涨0.55%，深成指涨0.78%，创业板指 涨0.81%。
综合来看，沪指强势收复年线，但成交量能依旧差强人意。不过人民币汇率在7.3附近企稳后连续展开修复，驱动外资展开回流，有效封闭了市场向下空间。今日汽车产业链炒作扩散与股指午后放量反弹形成共振，印证汽车链目前的主线地位已经得以验证，不过今日板块在转一致后再掀高潮，待分歧释放后一些高景气分支的低估品种仍可积极关注。而AI板块尽管在充分调整后，短期局部方向仍存修复需求，但其中不少绩差品种近期仍出现负反馈走势，因此AI板块整体性修复概率相对不高，估值相对偏低且业绩预期确定性较高的算力硬件方向仍具备关注价值。