0329说说

昨日判断失误，低估了主线的强度，好比一个超级强势的票，通常回踩都是很小也是时间很短。反而那种回踩很大，恰恰说明了，增量主升行情已经告一段落，后面大概率至多是个震荡博弈行情了。挪用到主线上，甚至是整个市场指数上，道理也是相似的额，原本用常规的思路是，主线进入退潮，至少有2天的退潮行情，但实际上并没有出现完全的退潮行情，而是用震荡行情替代，这个思考一定程度上也是契合了养家前辈清华演讲的理念，之前的想法有些过于刻舟求剑，是一种误区。这也是超强主线的一个特征吧，前期的疯狂赚钱效应，使人变得疯狂，不等退潮完毕，争相出手，怕错过下一波行情。

一 市场发生了什么
主线题材
1.主线AI日内走出过上车的走势，这种行情容易左手割肉卖飞，右手追高吃面，一天挨两次耳光。
2.主线AI高位票出现了分歧，部分继续强势，部分已经掉头向下
3.昨日强势的非主线题材，如预期一样基本上是一日游。
今天市场强势题材是：
1.以CPO为主流的半导体芯片相关，这个和主线题材是存在重叠的。因此今天带有AI+半导体芯片相关属性的市场表现更强。这个表面上的分支，可能把AI智能引入一个更加纵深方向，毕竟半导体芯片才是大科技行业的主流核心，也是和国策想呼应的。但终究是臆测，怎么走，还看市场选择。
2.固态氢能源，这个题材在消息出来时没有发酵，反而在消息出来后的两天才发酵，实际上这种现象之前就遇到过，逻辑上可能与近期主线AI的强势有关周期有关，总体上这个题材也应该很难走远

今日资金流向偏向于AI主线的基底硬件部分，包括半导体等

二 市场外发生了什么
市场整体上没有出现爆炸性的消息出来
主线AI相关的消息出来挺多，但好像没有特别爆炸性的，也可能是阅读量不够没有发现

三 股票市场机会
一波主升行情已经过去，能够有二波行情，二波行情以什么方式到来还未知，大概率主线还是分歧震荡行情持续，小机会是围绕主线核心的低吸高抛的套利，但性价比也比较低。
非主线机会也是低吸潜伏为主把，很难接力，基本上没有题材能够抢走AI的低位

四 转债市场机会
受股票市场AI主线赚钱效应的虹吸影响，部分短线资金转战股票市场，目前转债市场处于一个持续降温期，近10个交易日成交金额连续缩量，市场活跃度明显受限。个债方面，也就是小规模的次新债或许还有机会玩一下，其它的看不到什么机会。