周末重磅消息解读！（2020-11-29）

周五，领涨板块是券商、银行、军工。市场风格切换明显，可以明显看到，券商、银行主要在尾盘发动偷袭，打了市场一个措手不及。

券商、银行板块的拉涨，其背后对应的是年底机构的调仓以及排名战，感兴趣的朋友可以多关注，低吸布局。

除了券商、银行，还应关注保险。保险板块，今年受疫情压制明显，在今年的业绩基数上，预计明年的业绩增长会比较好看。

一、社区团购

周五社区团购概念发酵了，板块大涨。茶花股份 、宏辉果蔬 等涨停。

社区团购的概念，研报君在11月8日的文章《拜登大势已成！重点关注这些方向！》、11月25日的文章《华为造车引波澜，关注这一方向！》中都重点讲过。

这里再重申一次：

1、行业短趋势：

互联网 巨头，美团、拼多多、滴滴、今日头条正式加入战场，搅乱市场竞争局势，社区团购正式进入群雄逐鹿时代。

短期内，社区团购将是各大互联网公司必争之地，成为继共享单车、共享充电宝之后最大的互联网风口！

此次疫情大幅加快了消费者培育的步伐，社区团购业态的价值被重估，业态龙头获得融资、新兴线上巨头积极布局。

展望未来，短期内市场竞争或将快速加剧， 新一轮“烧钱大战”或将开启。

2、行业长趋势：

目前社区团购市场仍处于初级发展阶段，未来，社区团购将形成以“生鲜+快消”为主要类目，以“预售+自提”以及“预售+定时配送”为主要业务形态的业务模式。

社区团购有望为电商行业再次打开下沉市场，预计未来2~3年将成为社区团购的高速发展期，有望在3年内对全国实现广泛覆盖。

3、市场空间

社区团购未来将是一个万亿级的市场规模，将诞生出千亿市值级别的巨头。

4、继续关注社区团购概念，关注步步高 、茶花股份、供销大集 、国联水产 、永辉超市 、宏辉果蔬等

关注阿里巴巴 、美团、拼多多、京东 等

二、肖钢：建议研究发行粤港澳大湾区 证券

11月28日，在今日举行的2020南方财经国际论坛上，肖钢发表主旨演讲时表示，支持粤港澳三地共同设立新产业 投资基金和大湾区青年创业扶持基金。

研究发行粤港澳大湾区证券，推进区域性股权交易市场的规范发展，设立人民币海外投资资金，促进金融 服务的多元化、特色化的发展。

三、光伏210标准化倡议

1、11月27日，天合光能 、东方日升 、通威股份 、中环股份 等8家光伏巨头联合发布了光伏210标准化倡议。

此次倡议希望推进光伏行业210mm硅片及组件尺寸标准化。

2、210mm硅片发展历程

1）2019年末，中环股份210大尺寸硅片技术的量产消息推热了210技术。

210技术被业界公认为未来重要趋势：随着硅片尺寸的增加，单片硅片产出的电池功率由原先的6.2W提升至10W；封装组件的功率也由原来的400W提升至600W+；在系统端可减少支架、逆变器、电缆等成本。

2）产业上下游巨头，包括做硅片的上机数控 和中环股份，做组件的东方日升和天合光能，做电池片的通威股份在内，已经纷纷布局硅片。

3）行业动作

中环股份今年扩产的速度加快，预计到年底将达到22GW以上水平，明年至少将在30GW以上。

目前天合光能210组件产能已达到10GW，明年年底的产能规划已上调至40+GW。

东方日升在2021年将会有大规模产能扩增，总产能在20-30GW。

3、210硅片的优势

与主流166硅片相比，210的长、宽增长量仅相当于一个鸡蛋，但发电效率大幅提升，到系统层面BOS每瓦可节省约1毛多，已被公认为未来技术。

4、关注中环股份、天合光能、东方日升、通威股份等

四、葱姜涨价

1、近期，葱姜等价格涨价明显：

1）11月11日，主产区山东章丘长白大葱毛葱的价格每斤为1.30元左右，同比增长160%。

2）11月21日，昌邑产区优质洗姜的价格为9元一斤，与去年同期均价4.36元左右相比上涨104.29%。

2、在今年冷冬等因素的影响下，不少券商认为种植产业链景气周期有望全面启动。

关注宏辉果蔬、隆平高科 、大北农 ，荃银高科 、登海种业 、厦门象屿 等。

五、芯片

1、11月28日，SK海力士半导体 的外籍员工在入境韩国时，核酸检测阳性，SK海力士半导体。

受此影响，SK海力士重庆工厂停工，并启动全员隔离检测。

2、此次停工暂时无法确定是长期，还是短期，须持续关注事件发展。

潜在受益标的为深科技 、通富微电 、华天科技 等。

六、指数调整

1、上证50 、沪深300、中证500 指数的成分股调整了，今年调整12月14日生效。

比如，上证50这次调出交通银行 、邮储银行 、中国银行 、中国重工 、洛阳钼业 ；新调入恒生电子 、中泰证券 、海天味业 、韦尔股份 、兆易创新 。

2、此次指数调整，一定程度上说明，管理层正在将更多的新行业的优质公司导入指数，引进新行业，淡化传统行业。

这种趋势将使得市场走势越来越真实的反映真实的经济发展走势。

从而也为市场带来更多增量资金。

七、苹果 加单了！

1、周末，关于苹果加单的消息在市场发酵。

对此，天风研究所所长赵晓光在朋友圈直言“苹果加单了，好位置”。

2、从11月初到现在，苹果链持续回调，主要是市场担忧苹果供应链标的的增长情况。

但其实从企业基本面来看，企业发展的长期逻辑并没有变化。立讯、歌尔、蓝思等企业的长期逻辑，从来不是苹果市场份额短期内的大幅增长，而是台商份额向大陆厂商的转移。这个是必须明确的。

3、关注立讯精密 、歌尔股份 、蓝思科 技 、领益智造 等。

八、个股逻辑

1、柔宇科技

近日，柔性显示器制造商柔宇科技科创板 IPO拟募资120亿元人民币（18亿美元），最快12月上市，估值可能提升至80亿美元以上。

2、彩虹股份

中国第一家、全球第五家拥有液晶玻璃基板成套工艺；

公司控股子公司彩虹光电拟投资第8.6代薄膜晶体管液晶显示器件（TFT-LCD）170K产能扩产技改项目，项目总投资22.65亿元。

3、果麦文化-即将上市

11月25日，果麦文化传媒股份有限公司将正式上会。晚间，深交所创业板上市委公告，果麦文化首发通过

果麦文化股东中，易中天与冯唐妻子黄山的认缴额度均为2.66%，韩寒及其母亲合计约持有果麦文化4.53%的股份。

4、博迁新材 -待上市

公司的主营业务为电子专用高端金属粉体材料的研发、生产和销售。

目前公司产品主要包括纳米级、亚微米级镍粉和亚微米级、微米级铜粉、银粉、合金粉。公司产品是电子信息产业的基础材料，主要用于电子元器件制造，其中镍粉、铜粉主要应用于MLCC的生产，并广泛应用到消费电子、汽车电子、通信以及工业自动化、航空航天等其他工业领域当中。

过去五年里，公司营收增长了4倍，净利润增长了10倍，属于高增长企业。

5、莱茵体育

莱茵体育11月29日公告称，公司正在与控股股东的母公司成都文化旅游发展集团有限责任公司筹划发行股份购买资产事项，最终方案尚待进一步商讨确定。鉴于相关事项尚存不确定性，为保证公平信息披露，维护投资者利益，避免对公司股价造成重大影响，经公司申请，公司股票自2020年11月30日（周一）开市起停牌。

6、上机数控

公司下属全资子公司弘元新材料（包头）有限公司与东方日升（常州）进出口有限公司就“单晶硅片”的销售签订合同，2021年至2023年，对方总计向公司子公司采购22.5亿片单晶硅片，上下浮动不超过10%（硅片尺寸可以根据需求进行调整，但总体采购数量不变）。按照当前市场价格（基于PVInfoLink最新公布的单晶硅片均价）及双方排产计划测算，预计销售金额三年总计约113.63亿元（含税）。