风口预期差交易策略（2月26日盘前）

情绪流周期---龙头模式（2月26日盘前）

龙头是势的代言人

龙头是解决社会情绪化矛盾的产物！！！我的这个理解龙头高度，

你们悟道没有？（情绪流资金迎合新生产力与极端超跌试探新村长监管底线的一个试探造妖龙），不是多狗屁的技术，筹码，什么交易体系，什么龙头战法？？？

 

大的周期启动点一定是老周期大退潮之后的绝地反击。历史总是惊人的相似远的不说就说近的，我乐、捷荣，圣龙，东安，本轮的克来都是出生于我上面说的节点。

这种周期启动点出生的票都可以连续打出高度，不管它以何种形式向上，本质都是相同的，都是情绪的宣泄，越是极致的亏钱效应，越是混沌时间长的情绪低迷，后面打开新周期高度的龙头涨幅越惊人，赚钱效应越好。这个节点出生的票都可以带着本轮周期走10-14个交易日（二波的另算一个周期）。大的周期内会套小周期，跟市场量能正相关，量能越大情绪越高涨周期越长。

核心要点:周期启动猛干，周期延续继续干，周期衰竭收缩仓位，周期退潮空仓蓄势等待，循环往复。

周三是本周克来唯一可以的上车点，其他4天排隔夜单都不给加仓机会。我身边所知道的朋友，节前有持仓的 在周三竞价爆量吓的都卖了，包括一些场外资金不敢接力一致去顶，本质就是对周期不熟悉，不了解周期规律，如果知道新周期龙头必然要破局混沌过渡期的高度 中视8板，我相信不但周三不会卖反而会头铁加对等仓位，直接就重仓天天躺赢了

 

 

本轮行情的核心-克来机电，维海德 ，容量-中文在线 ，高新发展 （国产替代）等等

从周三复盘我的观点就很明确，资金在高高切，一字买不到，谁释放流动性去买谁试错，比如睿能、精伦、华扬、合锻、淘汰的浙文等。

看下2进3之上的中高位晋级率多高，至少晋级1半的概率，而1进2只有可怜的7%左右!

20cm有6连板，10cm有11连板，我感觉这2个龙头，估计要不断调整连板高度，直到目送小黑屋才会结束了。

从今天涨停连板情况看：

（1）高位连板依然保持很高的晋级率。（2）中位票即便断板，也容易反包。（3）创业板赚钱效应依然是最强的，后面还是应该多聚焦创业板。（4）近半年有辨识度的标地，基本都在补涨。从圣龙、亚世光电 、深中华 等到东安动力 这些，每天都有大量老辨识度票涨停。（5）st依然强。St有棵树 3连板，可能会带动st20cm方向爆发一波。

整体而言：情绪主升，每天都是大爆发。高标不断打高度，中位跟着一字板晋级。容错率很高。大胆做多主线即可

题材梳理

 

新质生产力正在崛起，主要集中在机器人技术和新型工业化领域。克来机电在11板表现出色，经历了6板和9板换手后，预计下周将达到12板换手。在后排，睿能科技 、精伦电子 和克劳斯均实现了晋级。中重科技 在趋势上实现了反包涨停。整个板块在周五也出现了大量的首板股票，这与新的主线方向完全吻合。克来机电有可能挑战圣龙的14板记录，如果下周达到12板换手，仍然值得考虑。此外，人形机器人领域在周五也有所爆发，五洲新春 和丰立智能等股票涨停。

在视频方面，维海德 在20cm的情况下连续6天涨停，因赛集团 和百纳千成 实现了反包涨停。二六三 在10cm的情况下连续6天涨停，信雅达 和国脉文化 实现了5天涨停，而网达软件 和魅视频科技则未能维持涨停板。在后排股票中，周五普遍出现了修复状态。Sora指数上涨近6%。关于维海德能否实现7连板，虽然不敢轻易预测，但一切皆有可能。然而，需要警惕的是，周五中文在线冲高后回落，这可能预示着下周板块将出现分歧。

在文化传媒AIGC领域，华扬联众 实现了5天涨停，龙韵股份 晋级失败，文投控股 晋级到2板。周五还有中视传媒 、北京文化 、宣亚国际 、奥飞娱乐 等七八个首板股票。可以说周五是该板块的高潮。

在CPO+光模块领域，英伟达 股价大涨推动了板块高开。然而，中际旭创 等大型股票多数出现冲高回落现象，而小型股票涨停较多，如跃岭股份 和铭普光磁 等。这个板块的走势主要是趋势走强，大型股票面临前高压力，而小型股票存在补涨需求。例如，东田微 （小票弹性）就是在走趋势的股票。另外，英伟达产业链中的金百泽 20cm和林微纳 首板，奥特电子首板。这个细分方向也值得关注。

在算力方面，国产算力龙头高新发展也是人气核心，但目前位置较高。利通电子 处于低位。

在国资云领域，周五表现出弱分歧。铜牛信息 20cm实现2连板，美利云 和卓朗科技 一字2连板，云赛智能中军2连板。

在半导体领域，睿能科技实现7板，科翔20cm实现2连板。其他股票存在分歧。盘中存储股一度大涨超过15%，西测测试 一度大涨。

在医药领域，景峰医药 实现了5天涨停，其他股票存在分歧。

在通信领域，博信股份 实现了2连板，本川智能 实现了20cm首板，武汉凡谷 实现了首板。可以继续关注其持续性。

在消费电子 领域，亚世光电和合力泰 实现了3板，博硕科技 和昀冢科技 继续大涨。目前看来这些股票可以持续关注。

在光伏锂电领域，鹿山新材 实现了2板，绿化等五六个票实现了首板。值得注意的是盘中固态电池股拉升龙头金龙羽 大涨。

在煤炭电力领域周五涨停股较多包括云煤能源 和平煤股份 涨停。煤炭周五表现强劲多数大票都有不错的涨幅可以做趋势跟踪。

在金融领域盘中冲至3000点西部证券 封板。但其他金融股并未大幅波动多元金融也未出现涨停股持续性不够。

在鸿蒙领域盘中出现爆发东方中科 吉大正元 智微智能 等涨停软通动力 等大涨。

周五除了上述题材轮动的题材也很多包括教育液冷酒水6G航天 跨境电商MR等。目前看来与新主线相关的只有两个方向即人工智能和机器人工业化方向。从反弹以来题材炒作的周期大体可以分为两波：第一波以亿Sora为主目前热度依然较大；第二波为国资算力持续性尚可。周五资金回流到机器人方向也是克来机电所代表的机器人工业化方向。因此仍应聚焦这两个核心主线其中的核心标的都有反复参与的价值。

 

把核心股定位再次做梳理下：

1、新周期总龙：克来机电，连续一字抢，筹码稀缺，下午再成交1个亿，估计我的隔夜单1成能成交。蓄龙池，中Z科技，符合新型工业化概念，低位补涨龙备选。

2、维海德，6B，对标鼻祖 天山生物 。国资算力 sora线，

3、国资算力 sora线。主板龙头是国脉文化，比价效应看到12板。

4、信雅达，sora一字挡刀龙，看一波流到顶，没参与价值。

5、二六三。6B。爆量20-30亿，6B节点我认为  低于周一共振节点。

6、睿能6-精伦5-克劳斯4-合锻3-爱仕达 2-1，心智生产力梯队，为了保持梯队完整，机器人属性是主涨属性。当下的3B是 克来9板大破局点，我认为这个节点的个股应该可以走出来。

7、其他300，不是我的模式，不做评价。

当下周期阶段，克来周期，主升2阶段；2阶段主线：机器人一条线；国资AI算力sora  共振新东西这一条线。具体交易围绕这两条线。

新周期第一次大分歧到来，才是主升2切3的时间点，没到节点，该时空下攻击阵营不会变。3阶段会有新的分支攻击阵营。到时候根本当下主线再做动态研判。

掌握情绪周期的目的，就是知道赚钱效应已什么样的方式呈现，每个阶段赚钱效应和亏钱效应的转化来指导我们的交易。当下还是新周期主升2阶段，克来第2次大分歧还没来到，加速一致之后必然是极端的分歧 来出清当前阶段的利润，之后转点再换新的一批小弟继续打江山！

下周周中，注意克来第2次大分歧，也是新周期第一次大分歧的到来，避免大面！谨记！

 

A，周期

从周期角度来看启动阶段跟补涨阶段都已经过了，后面就要注意高位的震荡阶段以及避开中位的淘汰。

B，题材

从题材角度来看，启动于新质生产力，情绪加强于sora的题材发酵，那么后续继续发酵出来的都是一致的补涨，除非有通道，不然无法参与。

本质上来讲，新质生产力是利用智能化提高我们的生产劳动力，降低成本增加效率等等，不一定是传统意义上的软件应用，可以理解成是多形式应用，可以是具象化的也可以是虚拟化的。

C，做多形式

从行情做多形式角度来看，这轮情绪做多是超跌反弹的形式，指数结构是中字头+高股息，这也是为何之前就否定了ai-cpo的趋势结构；

即使全网对标去年春节后的ai行情，还是坚持自己的观点，这里的ai趋势新高是无效的；

这里再给大家讲一个大局观的知识点，记住，这以后是要考的：有了指数结构的稳定性，才展开了一轮有效的做多行情（本轮是超跌形式的有效反弹）。

回顾之前的亚世光电，长白山 ，深中华都没有带领走出大规模的行情，也是基于指数信心不足的情况。

那么综上来讲，无论是周期还是题材都已经到了一个末端，不过周一大概率还是情绪的延续，以及最前排核心的分歧博弈，如果持有中后排，都要找一个位置主动卖；

从超跌角度来讲，科技类的都多多少少反弹了，如果后续高位分歧获利盘兑现，资金大概率也会向下切换没怎么上涨的超跌；这是后续推演之一。

其二的推演，是观察后续分歧甚至退潮的时候，哪个细分方向走出了抗跌趋势，以及是否有辨识度标的走出了抗分歧走势（最好是新面孔）。

1，指数方面依然看中字头，周二说过观察中字头，中石油 周三新高后回落，周五再次拉起大阳线

后续继续观察他们的走势跟反馈即可，如果连续走弱，就要防止调整了。



 

这就是大局观的欠缺，理解不到中字头高股息的重要性，上文也提过是为何。

下周大盘指数预期：

核心观察点：下周一是变盘日！！！

 

从主力建仓筹码方面看（主力成本区和波段进退节奏拿捏）

 

大盘筹码密集峰出现在2965点

目前收盘点位依然大于筹码密集峰，属于强势区域

 

底部筹码筹码密集峰2895点缩短（第1天），意味着资金开始变拉升边出货了，所以对于一些大盘子的票要开始警惕了，已经开始出现高位滞涨和盘头隐患了（中际旭创 ，工业富联 等），所以要集中向着核心板块和核心票靠拢，一些高位的高股息的比如煤炭电力光伏等注意高位逐步派发隐患.

 

底部筹码密集峰不动了，意味着资金惜售了，这是对于后市看多的体现！

 

只要量能不要持续低于9千亿（核心观察点）！！！那么这里整体的强势程度会延续

下周一的盘前高中低三线可预设为：

 

2993（+-3点）-3004（上周五收盘）---3018/3029点+-3点，从三点布局来看，下周一应根据开盘定势来“顺势而为”；原则上，只要上攻不是有效突破3018，即可卖阳；若不是有效跌破2993，即可买阴做多低吸；一旦有效跌破2993，就要果断去弱做空。

 

这一波上证指数 突破了3418以来的下降趋势线，突围是有效的，奠定了今年上升趋势的大框架。（下面的图看明白了）

 

但是短期所有技术指标都已经超买，1月中旬大众情绪是悲观过头，这里是乐观过头了，这里我不会加仓，有能力者控制仓位做做情绪主流核心隔日超短套利，最理想的二次上车点是等回补年后第一个跳空缺口2867点左右，或2905点左右，必须观察企稳，这个缺口补完今年就一路坦途。2月中下旬震荡市，两会前后维稳前（大概率要调整关注强弱区分）5-6月M加息拐点降息前（高股息注意兑现），印度及日本新兴高位补跌+降息拐点前一二个月是大A反转进攻时，但仍是结构局部机会，中大国企价值重估是核心方向。

 

拥抱机构资金抱团才是王道：

 

2024年科技长牛（个别央企核心）+国企价值重估+降息拐点受益行业方向

新质生产力的一个重要含义也在此 对大A而言 感觉这一块直接对标的是智能制造装备以及工业母机 另外消费品的以旧换新 应该还是汽车 家电等等产业

另外近期消息面上有个大的东西 就是以前经常看到新闻报道的可控核聚变重大难题有望被AI突破 如果解决这一问题 有望提供无穷无尽的清洁能源 

当然这个难题还是非常大的 只是有个团队用ai提前300毫秒预测了核聚变等离子不稳定态 这个时间就足够约束磁场调整对应等离子体的逃逸了 有兴趣的可以研究一下

 

 

这波超预期的反弹，带来了几个问题：一是短线浮筹开始堆积，压力随时可能集中释放；二是技术上这波反弹，还留有一个微小的缺口隐患，而A姑又有“有缺必补”一说，加上下周进入全国两会的“会前模式”，多重因素或者下周叠加，换言之，下周冲高回落的概率很大，整固已算是不错的结局。

综合看，下周初有惯性冲高的要求，压力分别是3015和3030，极限是3050，调整支撑分别是2985和2930，极限是2885点，从上述的震荡区间看，预计下周或有百点震荡的空间，但“龙回头”并非是龙年行情终结，相反，经过洗礼后的A姑市场，必将更健康地向纵深推进，尤其是三月的反弹预期，或超出市场预料，因此，操作上立足看多龙年A姑，但切记不要做坐电梯式的操作！

 

2，节奏上，高位大分歧的时候可以博弈高标的辨识度，记住后续无论是哪里都不能追一致，只能买分歧以及做轮动预期甚至空仓。

3，超跌反弹中，新能源医药消费等等反弹的比较少，可以做对立面防守预期；高位情绪如果延续加强的话，对立面就会体现出性价比博弈。

情绪方面就是赚钱效应发散倒次新上，潜在补涨通达海 还代表的是破发次新，如果周一能pk掉中威电子 ，那么就会发酵到这里，所以如果成立的话，那么可以潜伏该方向的有辨识度的个股。

总的来讲，主流方向再次一致，周一是不好接的，不要在反弹中没赚到多少，而在末端库库亏钱。这里就是开始把买点后置，收缩仓位的时候，控制回撤比赚更多更要紧。

明日预案



 

第一，

中高位股下周前半周是强分歧，强兑现预期，

所以，明天中高位股别贸然接力。

理论上来说，

要等中高位股强分歧后才有参与点。

所以，中高位股明天早盘别贸然接力，

参与的话，要等强分歧后，

再去打最核心股开板后的放量回封。

 

第二，

AI中高位后排股别再追了，

中高位核心股等放量分歧后，

仍然可以打回封参与。

 

第三，

明天还有一个比较安全和稳妥的方向

是做高低切。

做AI低位补涨，做低位新崛起的概念。

比如说，

明天AI强势的低位首板，1进2是可以考虑接力的。

再比如说，

低位爆发的新概念，

留意下机器人明天竞价和早盘表现，

如果这个方向明天早盘加强，

那低位新概念就可能是机器人。

 

怎么判断机器人明天走哪种结构呢，

答案是看竞价，看封单，

如果明天竞价阶段，机器人一字板股不少，

并且机器人龙头明天的封单非常大，

那么明天机器人开盘后就可能迎来进一步爆发。

如果明天竞价明显不及预期，

那开盘后板块就可能坑人。

 

策略上如何应对呢，

如果明天竞价阶段机器人非常强，

则开盘后板块爆发预期很大。

应对策略上，

明天就要积极参与机器人前排股的接力。

并且要提防AI的坑爹，

因为老题材的兑现，往往伴随着新题材的崛起，

因为低位新题材一旦大爆发，

高位老题材就容易被抽血，

就容易出现分歧，巨震，甚至兑现。

股票方向

 

新科技和新能源是一季度的两条主线，一旦进入调整，就要关注新民生大消费。下周若陷入到调整，一则继续关注低位新科技、新能源补涨个股机会，同时可关注新民生大消费如医药医疗，减肥药等机会；二则关注强势个股上攻之后回调到位之后，阳盖阴的换挡二次跟庄机会。如下面消息面风口参考点观察：跨境支付，设备与消费升级，航空无人器等。

 

考虑股票名称中含“装备”两字或者类似基本面的个股（晚上选一下）。下周炒作题材备选1、推动新一轮大规模设备更新。利好股票名称中带“装备”的个股。2、下游资本开支“如火如荼” 轮胎模具行业景气度望持续。利好轮胎模具个股。3、转融券存量逐渐出清 融券余额创逾三年半新低。利好低位融券余额数量大的个股。4、李蓓提醒投资者远离小微盘。利好小微盘股，特别是由QFII、私募机构重套的小微盘股。



 

 

上面几个选国资小盘，选竞价抢筹模式最强，竞价量观察！！！

题材梳理：

 

在中美博弈的大背景下，

英伟达带来会有3大威胁，同样3大机会

1、近期黄仁勋在专访中提到华为在芯片设计、FAB产能、光通信、CUDA四大壁垒中，华为和英伟达是平手，如果AI禁令加剧，将大幅加速华为AI商业化进场（华为昇腾、鲲鹏、鸿蒙等ai产业链）

2、cowos先进封装产能稀缺，据计算2024全球上理论切割H100的产量是30万/月，但cowos实际产能为3万/月，10：1的缺口（先进封装产业链）

3、meta/微软 /亚马逊 都在设计自己的加速器芯片，openai，募集7万亿美元来完成ai的基础设施建设（ai芯片设计产业链）

周末的主要消息如下：

 

1.证监会：目前没有IPO倒查10年的安排 将大幅提高拟上市企业现场检查比例

2.证监会：从严审核拟上市企业 用监管的威慑力让企业不敢“带病闯关”

3.证监会：证券违法行为处罚力度会越来越大 违法成本只会越来越高

4.证监会：将构建“穿透式”线索筛查体系 对操纵市场、内幕交易行为进行精准识别、严厉打击

5.证监会：对于证券服务中介机构将坚持“一案双查”

6.证监会：操纵市场实质是“骗”、内幕交易实质是“偷” 将精准识别、严厉打击

7.证监会：将会同国家发改委积极推进符合条件的消费基础设施REITs项目落地

8.最高检启动“检察护企”专项行动 开展对公司实控人损害公司利益行为的监督治理

9.上交所：本周对近期波动较大的退市风险警示股票进行重点监控 加强对量化交易特别是高频交易的监测分析

10.深交所：本周对“*ST左江 ”等涨跌异常证券以及量化交易行为进行重点监控

11.组件龙头放出涨价消息？已有光伏企业在根据签单情况尝试提价

12.中央财经委员会第四次会议强调 推动新一轮大规模设备更新和消费品以旧换新 有效降低全社会物流成本

13.国务院常务会议：研究更大力度吸引和利用外资的政策举措

14.国常会：加快建立同高质量发展相适应的政府债务管理机制 在高质量发展中逐步化解地方债务风险

15.国常会：推动移动支付、银行卡、现金等多种支付方式并行发展、相互补充

16.近30家上市公司盘后披露回购或增持计划公告 福莱特 拟3-6亿元回购

17.追赶Sora难在哪 周鸿祎回应：算力是问题 集中国内所有AI企业的算力或许是方法之一

短线最重大利好：不再针对传统的连板涨幅异动，过度打压。

 

 



 

2月23日中央财经委员会第四次会议，研究大规模设备更新和消费品以旧换新问题，A股大规模设备更新概念股名单统计如下：

一、主板大规模设备更新概念上市公司名单：

1、克来机电（603960）公司业务有柔性自动化装备及工业机器人系统的研发、生产和生产和销售。

2、永创智能（603901）公司主营业务为包装设备和配套包装材料。

3、蓝科高新（601798）公司主营业务为石油石化专用设备的研发、设计、生产、安装、技术服务。

4、科达制造（600499）公司从事建材机械和洁能环保。

5、中国动力（600482）公司主要从事汽车起动蓄电池。

6、克劳斯（600579）塑料、橡胶加工机械设备

7、合锻智能（603011）液压机、机械压力机

二、中小板 大规模设备更新概念上市公司名单：

1、埃斯顿（002747）公司主营业务为智能装备核心部件及运动控制系统、工业机器人及智能制造系统。

2、锋龙股份（002931）公司从事园林机械零部件及汽车零部件的研发、生产和销售。

3、杭氧股份（002430）公司业务有制造及工程、工业气体。

4、豪迈科技（002595）公司从事子午线轮胎活络模具的生产及销售。

5、杰瑞股份（002353）公司主营业务为石油天然气设备制造及服务。

三、创业板大规模设备更新概念上市公司名单：

1、新强联（300850）公司从事大型回转支承和工业锻件的研发、生产和销售。

2、钢研高纳（300034）公司主要从事高温合金。

3、机器人（300024）公司从事机器人与智能制造。

4、开山股份（300257）公司从事压缩机的研发、生产和销售。

5、耐普矿机（300818）公司主营业务为重型选矿装备。

6、丰立智能（301368）齿轮、精密减速器

今天的互动思考题来了，再小的努力，乘以365都很明显。这是给你认知加杠杆理解市场最快的方式，每天的互动思考题就是你的救赎和破局点，因为你只要写出来，你就会发现其实很多东西你没想清楚，这就是锻炼，所以我的互动思考题是给所有想进步，理解龙头情绪周期扩大收益的朋友的，如果你想进步，不要错过回帖互动的机会。

 

今日思考题：

 

1、周末出的设备更新换代的重磅政策，你认为周一会引爆低位新质生产力么（机器人、机床母机、高端制造、Ai硬件设备、汽车设备等），怎么计划你的交易对象？

 

2、克来你还敢隔夜单一字么，为什么？蓝科高新你怎么看，后期克来分歧时他是否会卡位最高标？

 

3、低位，你最看好谁成为克来的补涨龙？为什么

 

 

周一交易机会：

资金在8连阳之后的分歧正在逐步加剧。

当这种分歧进一步加剧的时候，指数的调整在所难免了。