这几天有点忙,没什么时间来淘县。因为看到游戏股的市场逻辑实在觉得幼稚而又经典,忍不住还是出来说几句
这波游戏剧情还是要从
游久游戏讲起,360和游久之孙子公司战略合作,我对游戏公司有偏爱,坐等游久低吸之余顺手去扒了下孙子公司战略的执行条件和目标,先去看了下玉红(360游戏的掌舵人)的朋友圈,没什么动静,为了炒个股问玉红这事儿肯定不合适,问其它人扒了点信息就直接开始低吸了,做了一手中线做T的准备,这些都是常规剧情,周末的王者荣耀舆论才有意思
经济逻辑
游久360之孙子战略,这个战略市场上的信息很少,不太足以判断其经济价值,我扒完后的判断是中性偏好一些,从自然估值来讲游久是现在A股游戏股性价比最高的企业,当年的页游只有三系,腾讯、360、
百度,腾讯渠道、运营、产品自成生态,一直都自己在玩。百度和37走在了一起,360和趣游走到了一起,后来玉红把趣游卖给了360,而李逸飞曾开天带着37借壳了。这里有个题外话,我后来找玉红和李逸飞都聊过这个问题,卖掉和独立上市意味着什么,聊下来其实都差不多,他们依然是一方诸侯,玉红手里有超过50亿的现金玩着一级市场,李逸飞曾开天也借37铺了个平台出来玩生态。回到游久,游久是个老牌过气的公司,寻求战略资源捆绑也是不得已而为之的事情,中间不知道签了多少让人心酸的条款,但对什么都没有的游久来说这还是好事情。借别人的产品、借别人的渠道,游久整合成联运平台,是唯一的出路。对于中国大部分的二线三线的游戏公司来讲,现在是个很大的困境,37、中手、昆仑、游族、掌趣、恺英、完美、天神等等,入流的二线游戏公司的现状是什么样的?被腾讯和
网易挤压的几乎没什么空间了,腾讯一直独代,网易也毫无大局观,也玩独代。手游联运时代一旦完全降临,和页游的结局会是一样的,拼渠道整合能力,不是靠产品和运营活下去,是靠渠道。手游渠道除了几个大型社区、应用商城,硬核联盟和若干终端,有谁敢说自己还有分发能力,所以360是一条大腿,而且回归在即,驾驭经济逻辑的资金于是打了个先手
市场设计的对手盘逻辑
为什么我说这次的市场逻辑幼稚而又经典,幼稚之处在于全是胡说八道,经典的地方则是用户认可度高。对于对手盘来讲,自然要讲他们明白的东西,王者荣耀曝光率高,于是被黑来当事件驱动,事实上王者对其它游戏公司是完全压制的,并非共赢。另外腾讯游戏从来不和人CPS,一直只买量。非要说空间王者打开的也只是竞技空间。冲着王者荣耀来的就成了对手盘,只是胜负开局就定了
熊安、粤港澳也一样。盘口外逻辑大多时候并不重要,一般都还是盘口内资金的博弈
今天我还在考虑怎么打熊安先手的时候有人打了博深的先手,很漂亮