·3.10·陆家嘴财经早餐

一、宏观数据

1、央行：2月末，广义货币（M2）余额158.29万亿元，同比增长11.1%；2月，社会融资规模增量1.15万亿元，比去年同期多3166亿元；人民币贷款增加1.17万亿元，同比多增4391亿元。
2、国泰君安：新增人民币贷款高于预期，反应信贷需求强劲。社融增量低于预期，主要因企业债券发行受阻。美国加息周期叠加中国超级金融周期下半场，货币政策易紧难松，预计央行会加大监管遏制信贷过快增长。
3、统计局：2月，CPI同比上涨0.8%，环比下降0.2%；PPI同比上涨7.8%，环比上涨0.6%。尽管2月份CPI同比涨幅回落幅度较大，但扣除食品和能源价格的核心CPI走势较为平稳。
4、海通证券姜超：CPI大幅回落，通胀压力短期有所缓解，但通胀预期未消；PPI再创新高，向CPI的传导仍在持续。鉴于美联储3月加息箭在弦上、银监会加强理财监管以及1月社融飙升等因素，流动性仍面临收缩压力。
5、国资委主任肖亚庆：2017年，要在几个方面实现突破或者有新的一些举措，包括加强国有资产监管，强化风险控制，深入推动中央企业的重组，推进瘦身健体提质增效，加快公司制改革，在混合所有制改革上要进一步推动等。
6、全国人大财经委吴晓灵：四方面内容将在证券法修订案二审稿中体现，一是完善基本交易制度，包括完善证券的交易、结算、退市等制度；二是为多层次资本市场发展留下制度空间；三是更好地进行投资者保护；四是进一步明确市场规则。
7、人社部原副部长胡晓义：未来养老基金支付的压力可能会越来越大，我们要增加外部的资源供给，增加财政投入，部分国有资本充实社会保障基金，还有通过投资运营来增加收益等。
8、央行：周四暂不开展公开市场逆回购操作。当日有300亿逆回购到期。市场人士指出，3月上半月资金面压力尚可，仍有望保持大致稳定态势，不过进入下半月收紧压力或会加大。
9、隔夜shibor报2.4076%，上涨0.15个基点。7天shibor报2.659%，上涨0.4个基点。3个月shibor报4.2943%，上涨0.11个基点。

二、地产观察

1、住建部部长陈政高：只要中国经济长期向好的基本面没有改变，房地产市场就不会改变。正根据中央要求制定房地产平稳健康发展的基础性制度和长效机制，这个基础性制度长效机制出台以后，对房地产会起到一个保障作用。
2、滁州市：制定出台《关于进一步促进全市房地产市场平稳健康发展若干意见》。进一步强化房地产市场监管，从严执行首套房认定标准等有关政策，实行差别化住房信贷政策，加大市区居住用地供应力度。

三、市场要闻

1、清华私募股权投资（PE）与资本战略项目40期招生，清华精品项目，成功办学10年。3月课程《私募股权投资实务》，学员将能够了解私募的运营方式，掌握私募投资的流程与策略，控制私募投资中蕴藏的风险。报名微信：13811980193
2、央行副行长易纲：对于表外资产的监管方向，会探索将表外资产纳入宏观审慎的框架、纳入宏观审慎评估。央行对于资本充足率的要求，是按照统一的巴塞尔协议三标准，而有关的框架没有改变，监管及资本充足率的标准是稳定的。
3、保监会：在市场准入监管方面，所有申请筹建的保险公司均需在保监会指定网站上公开预披露筹建方案、投资人资金来源声明、关联关系声明等重要信息，并对披露材料的真实性、准确性负责。
4、全国乘联会：2月，广义乘用车销量150万辆，同比增长8.9%；产量183万辆，同比增长32.9%。1－2月，广义乘用车销量362万辆，同比下跌2.9%；产量389万辆，同比增长9.7%。
5、商务部等13部门：印发《服务贸易发展“十三五”规划》。《规划》明确了完善发展体制、优化行业结构、壮大市场主体、培植创新动力、扩大开放合作、健全监管体系等六项主要任务。
6、国资委副主任张喜武：对中央企业的重组不是搞行政的“拉郎配”，也不是搞简单的“归大堆”，更不是搞新的垄断，也不会出现一哄而起、大规模的“重组潮”，根本目的是提高资源配置效率，促进企业转型升级。
7、上海银监局：2017年上海银行业要在继续做好不良贷款“双控”工作的基础上，大力防控跨市场、跨地区、跨行业的交叉金融业务风险，强化全面风险管理和风险排查，落实风险防控主体责任。
8、茅台集团董事长袁仁国：对白酒市场前景依然持谨慎态度。白酒产业是否真的转好，还要再看两年，关键是看今年的情况。对于整个白酒产业而言，增长空间有限，因此不宜过于乐观。
9、经济参考报：防范金融风险必须从风险形成的源头强化金融监管，金融监管体制改革的核心在于加强各个监管部门之间的协调和统一，防范监管套利。目前，针对资管和非法集资等领域，多部门协调统一的监管政策已经在酝酿之中。
10、一财：今年上海自贸区将放开会计审计、建筑设计、评级服务等领域对外资的限制。关于放宽银行类金融机构、证券公司、证券投资基金管理公司、期货公司、保险公司等领域对外资的限制问题，相关部门正在研究制定具体政策。
11、经济参考报：北京市网贷业监管细则将于3月份出台，且细则内容不涉及风险备付金问题。业内人士表示，虽然目前北京市的相关细则还没正式发布，不过根据此前透露的信息，预计细则的重点内容是备案。
12、百川资讯：3月9日，99%片碱价格每吨上涨50元，至3750元／吨。内蒙古、青海等地部分厂家再度上调固体烧碱价格。目前，华北地区企业供给减少，对西北地区的片碱需求量有所增加。
13、上海有色网：美国自由港麦克默伦铜金公司印尼分公司的发言人表示，计划3月21日恢复印尼Grasberg矿铜精矿生产。该铜矿为全球第二大铜矿，此前因工人罢工停产，目前该矿的铜精矿出口依然没有恢复。
14、上股交：挂牌企业总数9713家，其中N板（科创板）102家，E板680家，Q板8931家。

四、股市盘点

1、财经早餐股蟹指数：报43.7，前值45.8。市场交投情绪继续回落，操作仓位3.5成，策略逢高减仓0.5成。
2、上证指数报3216.75点，下跌0.74%，成交额1992.18亿。深证成指报10421.06点，下跌0.74%，成交额2513.01亿。创业板指报1953.94点，下跌0.54%，成交额774.44亿。两市合计成交4505.19亿。从盘面上看，电信运营、民营银行等板块涨幅居前。
3、恒生指数跌1.18%，报23501.56点。国企指数跌1.79%，报10095.79点。沪股通净流出20.74亿元，当日余额150.74亿元。深股通净流入2.77亿元，当日余额127.23亿元。
4、全国人大财经委吴晓灵：在证券法修订过程中对注册制需要进一步研究。无论核准制还是注册制，主要是让上市公司全面准确及时披露信息，中介机构对信息披露负责。在此基础上，到底是监管当局控制发行节奏和发行规模还是交给市场做，这是核准制和注册制唯一的差别。
5、21世纪：近日监管层对创业板的再融资项目发布窗口指导，即使市价发行，认购定增的普通股东也要面临锁定一年期限。这意味着，“市价定增、不限售”的规定被打破。
6、中证报：近日，保监会点名复星保德信人寿报送的万能险产品存在问题，使得万能险风险再度引发市场关注。专家认为，“举牌概念股”或面临抛售风险，尤其是已公告被险资举牌的上市公司。
7、上证报：凯石基金管理公司的获批，令“苦等”公募牌照的私募基金人士再度“兴奋”起来。包括博道、朱雀以及重阳等多家“实力派”私募均已提交了申请，意欲谋求公募牌照。
8、证监会：正丹化学、长川科技、三超新材、江化微、大丰实业、铁流股份、科林电气、传艺科技、康惠制药等9家公司首发申请3月13日上会。
9、两市融资余额：截至3月8日，上交所融资余额报5304.63亿，较前一交易日增加1.9亿；深交所融资余额报3789.54亿，减少1.69亿；两市合计9094.17亿，增加0.21亿。
10、新三板：3月9日合计挂牌10837家公司，当日新增23家，成交金额13.08亿，其中做市转让6.58亿，协议转让6.5亿。三板成指报1224.29，涨0.29%，成交额10.32亿。

五、公司动态

1、一财：近日，招商银行通过首创区块链直联跨境支付应用技术，为前海蛇口自贸片区注册企业南海控股有限公司通过永隆银行向其在香港同名账户实现跨境支付，标志着国内首个区块链跨境领域项目成功落地应用。
2、21世纪：创维55英寸OLED电视价格将下调3000元，目前的零售价近14000元。创维集团刘棠枝表示，从产业链、OLED产品技术成熟度，以及市场认知来看，OLED的爆发已就绪，如果说还欠一个东风，那就是价格。
3、新华联董事长傅军：共享单车领域应该有竞争，因此作为股东不会同意ofo和摩拜合并。共享单车的1元定价合理，恶性竞争以至于免费不合商业逻辑，需尽快停止。
4、永艺股份公告：拟10转15派6。收到上交所问询函，上交所要求公司说明，公司股本扩张规模是否与最近三年的业绩增幅相匹配；请董事何烽先生说明减持目的，以及对公司未来的发展前景是否与其他董事有不同意见。公司股票将于3月10日开市起停牌。

六、债券资讯

1、经济参考报：最近4个月来，约有179只债券取消发行，规模达1810.2亿。同时3月份需偿还或支付的债务规模高达5448亿。一面是巨额债券集中到期，一面却是发行寒冬无法“借新还旧”，债市正遭遇“倒春寒”。
2、全国银行间债券市场结算总量为20752.87亿元，交易结算总笔数为7626笔。
3、10年期国债利率上涨0.63BP，至3.42%；10年期国开债利率上涨0.95BP，至4.21%。

七、商品期货

1、截止3月9日下午收盘，商品多数下跌，化工品重挫，黑色系与基本金属下跌。PTA跌停、沥青暴跌5.9%，沪镍暴跌5.49%，玻璃下4.51%，甲醇、橡胶、郑棉、热卷、螺纹钢跌逾2%，而涨幅方面，锰硅上涨3.98%。
2、WTI4月原油期货收跌1.00美元，跌幅1.99%，报49.28美元/桶。 布伦特5月原油期货收跌0.92美元，跌幅1.73%，报52.19美元/桶。沙特告知美国石油企业，勿要妄想OPEC将延长石油减产行动来抵消页岩油的增长。
3、COMEX4月黄金期货收跌6.20美元，跌幅0.5%，报1203.20美元/盎司，惨遭连续第八个交易日下跌总共跌去大约56美元，为2016年5月份后期以来最长连跌天数并创1月30日以来收盘新低。

八、国际动向

1、欧洲央行：欧洲央行维持主要再融资利率0%、隔夜贷款利率0.25%、隔夜存款利率-0.4%，符合预期。潜在通胀压力依然较低，在未来一段时间内，预计利率维持在当前或更低水平，一直到QE结束后。预计2017年GDP增长1.7%。
2、美国：3月4日当周，首次申请失业救济人数24.3万，预期23.8万，前值22.3万。2月25日当周，续请失业救济人数205.8万，预期206.2万，前值206.6万修正为206.4万。
3、路透社：3月9日，美股牛市迎来八周年纪念日，这是美国历史上第二长的牛市，比美股历史上牛市的平均时间多出近三年。本轮牛市可以追溯到2009年3月9日，当时标普500指数收盘触及676.53点，自那以来已上涨250%。
4、波罗的海干散货指数：涨1.8%，报1064点。

九、外汇走势

1、中证报：近期跨境资金流出压力缓解，既得益于年初以来人民币对美元汇率走稳、贬值预期下降，亦有助于巩固人民币汇率企稳的预期。年内人民币贬值空间有限，双向波动特征或增强。
2、在岸人民币兑美元16:30收盘，报6.9085，跌0.022%，人民币中间价报6.9125，跌0.13%。
3、NDF：3月报6.9821，6个月报7.0418，1年报7.1468，2年报7.3695。

十、全球股市

1、标普500指数收涨1.89点，涨幅0.08%，报2364.87点。道琼斯工业平均指数收涨2.46点，涨幅0.01%，报20858.19点。纳斯达克综合指数收涨1.26点，涨幅0.02%，报5838.81点。美股惨淡庆祝牛市8周年，三大股指大致收平。
2、德国DAX 30指数收涨0.1%。 法国CAC40指数收涨0.49%。 英国富时100指数收跌0.27%。
3、日经225涨0.34%，报19318.58点。韩国KOSPI指数跌0.21%，报2091.06点。