先看指数。
从26号指数启动至今,四个交易日均是过万亿的成交,量能稳定,没有明显的爆量,行情是温和的上升趋势。五一假期外围环境偏暖,周一指数是被动上涨,实体阳线不大。同时,上涨家数已经达到4500多家,高潮的极值区域,周二正常预期是分歧。
周一指数大幅高开后,权重之间、题材之间轮动比较良性,市场高开后没有爆量,所以高潮后的分歧大概率依然是参与的机会,上升途中的回踩是买点。大盘回踩的下限,一个是周一的跳空缺口,一个是五日线,向下空间不大。指数今天留下的缺口,越早补越好。
这轮行情没有主线题材,和行情的性质有关。一方面是周边国家汇率贬值,软妹币相对稳定,外资流入;另一方面美国的XX法案通过后,很多润出去的资金急着回流,部分进入了港股和A股。这也是近期北上资金持续买入的缘由。
这部分资金对于市场来说是计划外的增量资金,指望他们高位接盘那是不现实的,他们买的都是一些超跌反弹并且处在估值底部区域的金融、地产以及其他蓝筹类,这些权重的走强也带动了指数上攻,26号和指数共振启动的就是金融。原先本该走弱的题材,在指数走强的大环境下反复活跃,新老题材轮动,没有形成合力。
题材方面,每个板块领涨股都不错,板块联动和持续性都一般。
金融目前领涨核心是
国盛金控 ,今天断板是正常的预期。去年的
首创证券 和
太平洋 ,以及更早的
光大证券 都是断板走趋势的形态,证券很少出纯粹的连板股。断板后关注国盛能否短时间内反包今天的高点,反包的强度决定板块的持续性。
化工方向在正丹带动下今天板块最强,板块内正丹一枝独秀达到了6倍涨幅。26号指数启动,正丹顺势走了二波,很多板块内的个股,化工也好,
合成生物 也好,都是在这个阶段启动,是补涨性质。周一板块大涨,按照近期题材的节奏,大涨之后不做多,分歧为主。今晚板块出利好,正丹被停牌了,反而加强了接下来的预期。
补涨,是龙头高位冲顶或震荡筑顶阶段,低位开启的补涨行情,龙头筑顶结束,补涨和龙头同时见顶。对于化工板块来说,已经到了补涨这个阶段,全看正丹脸色,正丹连续大涨是有回调预期的。现在龙头被停牌,按照之前惯例停牌一周的话,那一周之内这个潜在的调整就不存在了,老虎不在家猴子称大王,正丹的补涨会进一步加强。
近两年不乏类似的例子:
竞业达 22年10月27号停牌,
天鹅股份 、
天地在线 、
西安饮食 补涨;
中通客车 22年6月2号停牌,
华西能源 补涨;20年
天山生物 8月27到9月2号停牌,这期间,20cm
双林股份 补涨,五天涨幅120%多。
正丹停牌,一方面利好身位紧随其后的次高,短期内成了最高;其次,是利好低位刚启动的补涨,这个补涨包括但不局限于化工和合成生物板块,名字类似、代码类似、带转债、20cm都是补涨的方向。新启动的20cm里接下来大概率要走出一个补涨龙。次高和补涨龙都是我们交易的备选。次高低吸为主,补涨只考虑接力。
10cm方向,只参与了两个,一个是金融的核心国盛金控,一个是铜缆的核心
沃尔核材 。国盛金控周一预期就是断板,开的不高并且分时有下探是计划直接低吸的。早盘有下探,幅度和时间都不大,刚开始下单就拉回去了,所以只参与了一点点,接下来周二三能反包走强就继续做,不能反包走强就兑现。沃尔核材连续调整,今天零轴附近低吸。这个股对着趋势线做就好了,破短期趋势线就先出来。午盘说过,近期市场大环境比较好,从低空的走势可以看出,核心股是有韧性的,所以调整以及走弱的时候,可以低吸。
说到低空,多提几句。周五走势非常极端,人气股齐刷刷跌停,今早板块涨幅一度位居市场第一。这反映出两个信号:
第一,节前亏钱效应最大的板块快速止跌,亏钱效应没有传递,市场依然在上升周期内;
第二,老题材的克星是新题材。新题材迟迟走不出核心主线,在轮动中,老题材也会被资金关注到。所以,对于低空,暂时无主升预期,不是交易的首选。如果题材继续无核心主线,低空可以作为轮动时的低吸套利备选。